Куда вложить средства: Куда выгодно вложить деньги – идеи для правильных инвестиций

Содержание

Куда лучше вложить деньги под проценты в 2020?

Никто не хочет рисковать собственным капиталом, который был накоплен тяжелым трудом. Но и хранить его в условиях растущей инфляции невыгодно. Что в такой ситуации делать? Куда лучше вложить деньги под проценты? У непрофессиональных инвесторов небольшой выбор в этом плане. Самые популярные варианты:

  • вложить под проценты в банк;

  • купить валюту;

  • приобрести драгоценные металлы;

  • инвестировать в акции и облигации;

  • купить готовый бизнес.

Каждый из них имеет свои преимущества и недостатки. Чтобы сделать правильный выбор, нужно подробно разобрать каждый вариант инвестирования денег под проценты.

Открытие депозита в банке

Финансовая организация устанавливает низкие проценты на вклады. Они постоянно снижаются, хотя раньше банки боролись за вкладчиков, предлагая им нереальные на сегодняшний день 17-19 % годовых. Тогда им нужны были ликвидные средства. Сейчас же ЦБ снижает общий процент и остальным финансовым организациям приходится играть по этим правилам. Банки с самыми высокими годовыми:

  • Тинькофф – до 5 %;

  • Кредит Европа Банк – 6 %;

  • Почтобанк – 4,8 %;

  • Банк Россия – 5 %;

  • БКС – 4,8 %;

  • Металлинвестбанк – 4,8 %.

Учитывая вышеуказанные цифры, можно сказать, что это малоприбыльный способ вложения денег под проценты. Он подойдет людям, не ждущим большой прибыли в ближайшие годы и желающим получать стабильный доход без лишнего риска. Если вас интересуют более высокие проценты, то смотрите инвестиционные банковские услуги.

Покупка валюты

Курс валют зависит от множества объективных факторов – решений ЦБ, выборов, экономических кризисов, значимых политических событий. Заработать на подобных вложениях достаточно сложно. Ведь резкие скачки стоимости иностранной валюты случаются редко, а стабильное падение происходит часто. При этом, покупая валюту (доллары, евро и др.), инвесторы защищают себя от неожиданной девальвации национальной валюты.

Приобретение драгоценных металлов

В их число входят палладий, золото, платина, серебро. Покупка металлов сопровождается минимальными рисками. Этот вариант подходит для тех, кто хочет сохранить капитал и получить прибыль в долгосрочной перспективе (чрез 5-15 лет).

Можно купить драгоценные металлы у банка. Правда, они останутся на хранении у финансового учреждения. Взамен вы получите обезличенный металлический счет. На нем будут храниться средства, которые вы предоставили банку, когда оформляли покупку драгметаллов. Доходность инвестиций будет зависеть от мировых котировок.

Акции и облигации

Чтобы купить акции компании на фондовой бирже, физическому лицу нужно заключить соглашение с брокером, имеющим лицензию на ведение торговли. Это может быть банк либо частная компания. После подписания договора следует пополнить счет и указать брокеру, какие именно акции необходимо приобрести. Котировки акций нестабильны. Поэтому такой способ инвестирования считается рискованным, но при этом очень прибыльным.

Облигации менее рискованные. Они приносят среднюю прибыль. Их продает государство по определенной стоимости. Любой гражданин может приобрести облигации, тем самым дав в долг государству. За это владельцу облигаций будет начисляться процент (он превосходит годовые по банковским вкладам).

Готовый бизнес

При покупке следует детально изучить несколько аспектов – период создания бизнеса, его развитие, занимаемый сектор рынка, ассортимент товаров/услуг, перспективы. Небольшие проекты можно приобрести через доски объявлений, а более крупные – на официальных площадках. При таком инвестировании нужно быть готовым к решению различных проблем. Это не самый перспективный вариант вложения капитала.

Партнерский материал

Куда вложить деньги | СБИС Помощь

Куда вложить деньги

Любая компания хочет вкладывать свои деньги с минимальными рисками и максимальной выгодой, но для качественного анализа рынка нужно учесть множество показателей. СБИС подскажет руководителю наиболее удачный объект для инвестиций. Система автоматически проанализирует бухгалтерскую отчетность и покажет, куда и на какой срок выгоднее всего вложить деньги.

Сформировать аналитический отчет

  1. Перейдите в раздел «Отчетность/Аналитика» или «Учет/Аналитика» (в зависимости от конфигурации).
  2. Выберите организацию и нажмите «Куда вложить деньги?».
  3. Укажите исходные параметры вложения: период, сумму собственных средств и дополнительных инвестиций.
  4. Нажмите «Рассчитать» — СБИС составит отчеты по всем видам вложений.
  5. Кликните название вида, чтобы открыть отчет.

Чтобы вернуть параметры расчета к исходным значениям, нажмите «Сбросить».

Посмотреть результат

Отчет «Куда вложить деньги?» позволяет рассчитать доходность инвестиций по пяти направлениям. Для каждого из них указан уровень риска и возможная прибыль.

Своя компания

Драгоценные металлы

Отчет строится по данным бухгалтерской отчетности и показывает, может ли ваша компания приносить дополнительный доход при вложении денежных средств. Если вы загрузили или внесли изменения в отчетность, обновите данные кнопкой .

СБИС проанализирует предложения банков и покажет наиболее выгодный вариант размещение денег. Чтобы оценить остальные предложения, выберите другой банк или тип депозита.

В отчете отображаются сведения о депозите и сумма прибыли.

Источники данных: Сбербанк, ВТБ 24, Альфа-банк.

Укажите компанию, в акции которой вы планируете вложить деньги. По умолчанию в отчете выбрана компания с самой высокой доходностью — наиболее выгодный объект для вложений. В окне выбора компании можно отсортировать организации по доходности, цене и количеству выпущенных акций.

В отчете вы увидите таблицу с данными по акциям компании на сегодня, на дату вложения средств и прогноз на период вложения, на графике — динамику стоимости акций. Чтобы узнать стоимость акций в определенный момент времени, наведите курсор на график.

Выберите вкладку с валютой «Доллар США» или «Евро». Графики и таблицы строятся по аналогии с отчетом «Акции».

Источник данных: Центральный банк РФ.

Вклады в драгоценные металлы — самый надежный вариант для тех, кто боится инфляции. Отчет поможет определить доходность вложений в золото, серебро, платину и палладий. Графики и таблицы строятся по аналогии с отчетом «Акции».

Источник данных: Центральный банк РФ.

Лицензия

Пакет расширений «Госпроверки, анализ финансов и налогов» сервиса «Отчетность через интернет».

Нашли неточность? Выделите текст с ошибкой и нажмите ctrl + enter или свяжитесь с нами.

Куда вкладывать деньги в 2021 году — Татцентр.ру

Аукциона щедрости от банков по депозитным ставкам ждать не стоит, ритейл и технологический сектор до сих пор перспективны, а крипта — незастывшая лава вулкана.

Средняя годовая доходность по банковским вкладам в России к концу первого квартала 2021 года сократилась до 4,5%. Инфляция при этом растет, буквально съедая сбережения. В феврале в Татарстане она ускорилась до 5,6% к прошлогоднему уровню, а продовольственная и вовсе разогналась до 8,4%. Темп роста потребительских цен — одна из причин, побудивших ЦБ РФ повысить ключевую ставку до 4,5%. Но эксперты предупреждают: вкладчикам не стоит ждать от коммерческих банков аукциона щедрости по депозитным ставкам.

«Плюс один процент максимум»

«Не думаю, что незначительное повышение ключевой ставки ЦБ повлияет на вклады. У коммерческих банков сейчас нет дефицита ликвидности. Поэтому сколь-либо значимого повышения ставок по депозитам не будет», — убежден эксперт комитета Госдумы РФ по финансовому рынку, главный редактор Finversia.ru Ян Арт.

Банковские ставки по депозитам зависят от денежно-кредитной политики ЦБ, поясняет квалифицированный инвестор Дмитрий Слепцов. Он соглашается с мнением: если Банк России в течение года будет сохранять ключевую ставку около текущего уровня, то ощутимого повышения депозитной доходности ждать не придется. Исключение могут составить разовые маркетинговые акции отдельных банков, а также символическое повышение ставок по кредитам и депозитам во втором квартале.

«От крупнейших банков первой десятки особо большой щедрости ждать не следует. Они если и будут повышать ставки по вкладам, то на 0,5−1 п.п. максимум. А вот менее крупные банки могут повысить ставки по депозитам на 1−2 п.п.», — полагает Слепцов.

Бенефициар падения доходности вкладов — фондовый рынок

К примеру, Московская биржа практически ежемесячно фиксирует новые рекорды притока частных инвесторов. Так, в феврале на биржу пришли почти 900 тыс. россиян, а общее количество брокерских счетов здесь достигло 10,3 млн.

По итогам февраля в "Портфель частного инвестора" на Мосбирже вошли акции Газпрома (18,4%), Норникеля (14,8%), обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка (11,1% и 7,7% соответственно), акции ЛУКОЙЛа (9,4%), Аэрофлота (9,3%), привилегированные акции Сургутнефтегаза (8%), ценные бумаги Yandex (7,4%), акции Polymetal International plc (7,1%), ценные бумаги Mail. ru Group (6,8%).

Из иностранных ценных бумаг в "Портфель частного инвестора" вошли акции Tesla Inc. (19,6%), Alibaba Group Holding LTD (18%), Apple (15,1%), Pfizer Inc. (10,3%), Boeing (7,8%), Amazon (7%), QUALCOMM Incorporated (6,9%), Facebook Inc. (5,6%), Advanced Micro Devices, Inc. (5,1%) и AT&T Inc. (4,6%).

Топ-10 биржевых фондов в портфелях частных инвесторов по итогам февраля: фонд инвестиций в IT-сектор США – FXIT (18,6%), в акции США – FXUS (15%), в акции Китая – FXCN (14,7%), в золото – FXGD (14,6%), в российские акции, облигации, денежные средства и золото – TRUR (9,9%), фонд инвестиций в российские корпоративные еврооблигации в долларах США – FXRU (6,4%), фонд на Индекс РТС – FXRL (5,5%), фонд инвестиций в американские акции, облигации, денежные средства и золото – TUSD (5,3%), фонд на Индекс МосБиржи – SBMX (5%) и фонд на акции немецких компаний – FXDE (5%).

Ставка на «голубые фишки» и технологии

Ян Арт полагает, что в 2021 году будут расти «голубые фишки» американского фондового рынка, акции ритейлеров, круизных компаний, отельных компаний, некоторых (но не всех) авиакомпаний, финансового сектора. Перспективным эксперту представляет и BigTech. «Из российских компаний я бы поставил на Сбербанк, ЛУКОЙЛ, Яндекс, Фосагро».

Дмитрий Слепцов рекомендует обратить внимание на дивидендные бумаги, входящие в индекс «голубых фишек» и индекс МосБиржи.

«JP Morgan предсказывает начало нового суперцикла сырьевых товаров, и мы уже увидели рост котировок нефти с $ 30 до $ 68, вслед за которыми выросли цены на акции нефтяных бумаг — „Роснефть“, „ЛУКОЙЛ“, „Татнефть“, „Сургутнефтегаз“ показали рост на десятки процентов от минимумов коронакризисного падения в марте 2020 года. Рост спроса на металлы приведет к росту котировок таких бумаг как „Норникель“ и „Северсталь“. Последняя уже показала рост более чем на 80% от кризисных минимумом марта 2020 года».

Слепцов советует не забывать про ритейл, а также отмечает сохраняющийся тренд на рост котировок технологических компаний. Золото же является защитным активом. Его роста стоит ожидать в случае очередной волны пандемии и ухода в новый кризисный виток. Для диверсификации можно держать этот актив в портфеле, но не в качестве основного, считает Слепцов и напоминает, что доля монетарного золота в резервах Банка России, к примеру, составляет чуть больше 20%.

Директор по стратегии ИК «ФИНАМ» Ярослав Кабаков также отмечает потенциал роста технологического сектора. Он говорит, что большинство технологических услуг, которые предлагают сегодня компании хайтека, продолжат развиваться опережающими темпами. И скорость совершенствования сервисов, упрощения доступа к ним, только повысится. Кроме того, компании хайтека получили массовый приток клиентов во время пандемии, который в обычных условиях формировался бы десяток лет.

«Именно сейчас, вероятно, неплохая точка входа во многие лучшие активы этого сегмента рынка. Напомню, что именно с пакета стимулов в 2020 году на $ 2,2 трлн в США началось победное шествие к историческим максимумам технологического сектора, а сейчас на рынки подвозят новое „топливо“ в виде пакета стимулов в $ 1,9 трлн от Джо Байдена».

Крипта — незастывшая лава вулкана

А вот криптовалютой, по мнению экспертов, увлекаться не стоит. Особенно новичкам и инвесторам с низким аппетитом к риску.

По словам Дмитрия Слепцова, на биржах биткоин остается самым популярным активом. В 2020 году он подорожал к доллару на 685%, до $ 28 990, с начала года — на 111%, до $ 61 788. «Для диверсификации своих портфелей крупные фонды и публичные компании направляют часть средств в криптовалюту, чтобы при нулевых ставках повысить доходность своим инвесторам. Любой желающий может инвестировать часть капитала в криптовалюту и подкупать ее во время коррекций. При этом инвестиционный горизонт должен составлять не менее трех лет, чтобы избежать глубоких просадок, которые периодически происходят на рынке».

Но правовой статус криптовалют еще только формируется.

«Серьезным, долгосрочным инвесторам я бы порекомендовал все же подождать окончания этого процесса, — говорит депутат Госдумы РФ, председатель думского комитета по финансовому рынку Анатолий Аксаков. — Криптовалюты — вызов сложившейся веками системе денежного рынка. У него есть свои минус, свои плюсы, свои спорные моменты. И пока это еще незастывшая лава вулкана после извержения. Если вы хотите стоять на твердой почве — подождите, пока лава застынет».

Юлия Амочаева
По материалам онлайн-конференции
«Философия инвестиций-2021: какие инструменты добавить в портфель»

УК «Арсагера» Куда вложить деньги

Слушать статью

   

В какие виды активов можно вложить свободные деньги? На первый взгляд, вариантов не так много. Средства могут быть инвестированы в бизнес (в том числе посредством приобретения акций), облигации, депозиты, недвижимость, на них можно купить товары (золото, нефть и т. д.) или валюту, антиквариат или драгоценности. Других вариантов нет, так как все остальные случаи – это производные от вышеупомянутых инструментов (например, инструментов срочного рынка).

Для того чтобы понять логику инвестиций профессиональных инвесторов, которые стремятся получать прибыль от вложений денег в долгосрочной перспективе,  перечисленные  выше  виды  активов  необходимо  разделить на две большие группы: активы, предполагающие создание добавленной стоимости, и активы, в которых отсутствует созидательная составляющая.

Активы, предполагающие создание добавленной стоимости

•   Бизнес (акции) как организация, основной целью деятельности которой является извлечение прибыли.

•   Облигации и депозиты как инструмент, в котором заранее определенный денежный поток является платой за пользование заемными средствами.

•   Недвижимость, которая при сдаче в аренду приносит рентный доход, а при строительстве увеличивается в цене в результате увеличения строительной готовности.

Активы, в которых отсутствует созидательная составляющая

Товары и валюта являются активами, которые не генерируют денежный поток, поскольку сама природа этих активов не предполагает создания какой-либо добавленной стоимости.

Человек, владеющий бизнесом (акциями), облигациями или недвижимостью, может получить прибыль от своих активов в виде генерируемого ими денежного потока (в виде дивидендов, купонного и рентного дохода соответственно), даже в случае, если их рыночная стоимость не будет изменяться.

В случае вложения денег в товары (золото, нефть и т. д.) или валюту человек не становится богаче от владения этими активами, поскольку сами по себе они не создают добавленной стоимости и, как следствие, денежного потока. Весь расчет сводится к ожиданию увеличения рыночной стоимости этих активов, которая довольно часто определяется изменчивой конъюнктурой рынка или инфляцией.

Таким образом, если активы, генерирующие прибыль, дают возможность инвестору зарабатывать от самого владения активом, то при приобретении активов, не генерирующих денежный поток, человек рассчитывает заработать на спекуляциях. В долгосрочной перспективе невозможно получать стабильную прибыль от игры на колебаниях стоимости активов (спекуляций). Кроме того,стоимость активов, создающих добавленную стоимость, как правило, растет быстрее, чем стоимость активов, которые добавленной стоимости не создают. Это происходит потому, что помимо инфляции, увеличивающей стоимость продаваемых предприятием товаров, на увеличение выручки компании работает еще и увеличение эффективности самого бизнеса.

Для большей наглядности рассмотрим пример с золотом. Часто люди, пытающиеся сохранить заработанные деньги, вкладывают их в золото (в виде золотых слитков или монет).


Здесь стоит отметить, что акции золотодобывающих компаний могут обладать низким уровнем потенциальной доходности, поэтому мы рекомендуем обратить внимание на акции, обладающие более высоким потенциалом.

Альтернативой, которую видят очень немногие, является вложение заработанных денег в акции золотодобывающей компании.

Человек, купивший на свои сбережения золотой слиток, получит прибыль только в результате роста стоимости золота. В то же время инвестор, который приобрел акции золотодобывающей компании, будет получать прибыль ежегодно, даже если цена золота в течение года не менялась. Произойдет это потому, что компания будет продавать свои изделия с определенной наценкой. При этом прибыль от инвестиций в золотодобывающую компанию выразится либо в росте стоимости акций компании, либо в объеме выплачиваемых на акцию дивидендов.

Таким образом, мы видим, что вложение средств в акции золотодобывающей компании более привлекательно в плане инвестиций, чем покупка золота (например, в виде золотых слитков).

Секрет процветания профессиональных инвесторов заключается во владении активами, генерирующими денежный поток. Это обусловлено тем, что увеличение стоимости таких активов происходит быстрее, чем увеличение стоимости активов, в которых созидательная составляющая отсутствует.

Подробно роль управляющей компании в инвестиционном процессе рассмотрена в разделе «Доверить или работать самостоятельно».

Куда и как вложить деньги в '.date('Y').' году — Invest-Rating.ru

Никому не хочется напрасно рисковать кровно заработанными деньгами. Мы понимаем это, как никто другой. С другой стороны, прав был и Роберт Шемин, когда сказал: "Вне зависимости от того, как упорно вы трудитесь, ваши деньги могут работать на вас значительно лучше, если только их правильно вложить". И что же делать? C чего начать? Куда вложить деньги? Сделайте всего 3 шага!

Шаг 1

Мы собрали все инвестиции. Консервативные, умеренные и рискованные. От инвестиций в золото к уникальным технологическим стартапам – ваш выбор огромен (действительно, где вы еще найдете более 30 видов инвестиций на одном сайте?!). И ПОМНИТЕ – новичкам везет!

  • Нажмите и выберите Инвест продукт!
  • ИЗУЧИТЕ его!
  • Примите решение — выбрать эту инвестицию или продолжить поиск?

Выбрать инвестицию

Шаг 2

Мы покажем инвестицию со всех сторон – ее доходность, риски, способы вложиться, что происходит с ней сегодня и как начать с ней работать. Пусть примеры великих инвесторов из нашей рубрики «Истории успеха» вдохновят вас! Многие из них тоже начинали с нуля! И ПОМНИТЕ – дорогу осилит идущий!

  • Вы тонете в море информации? ОТКРОЙТЕ Инвестопедию!
  • Прочитайте. Ничего в этом мире не бывает случайным.
  • Это станет началом вашего пути в мир инвесторов. Запомните его. Ваш биограф будет особенно настойчив, расспрашивая про этот день...

Прочитать инвестопедию

Шаг 3

  • Опять на РАСПУТЬЕ? Сделать выбор всегда не просто?
  • Напишите нам пару строк.
  • Получите… «звонок другу»? Нет, лучше – совет финансового аналитика.

Получить совет

И ПОМНИТЕ – в финансовых прогнозах никому нельзя верить, даже самому себе... НАМ можно!





Deliveroo, биткоин-ETF, танкеры и Microsoft — куда вложить деньги


Гиг-экономика в тренде

Некоторые известные управляющие активами Великобритании намеренно избегают первичного публичного размещения акций Deliveroo Holdings Plc по этическим соображениям.

Legal & General Investment Management, Aberdeen Standard Investments и Aviva Investors заявили на этой неделе, что не будут вкладывать деньги в компанию по доставке еды из-за опасений, что ее отношение к курьерам не согласуется с практикой социально ответственного инвестирования.

Трудовая политика Deliveroo, как и его прямого конкурента, Uber Eats, все чаще оказывается под пристальным вниманием. От компаний требуют улучшить условия труда гиг-работникам. Британский конкурент Just Eat Takeaway.com NV уже пообещал предложить британским рабочим почасовую оплату труда, оплату больничных и пенсионные взносы.

Что дальше?

Deliveroo привлек интерес со стороны инвесторов, чтобы распродать всю эмиссию в течение нескольких часов после начала торгов.


«Мы не думаем, что у него есть потенциал для дальнейшего роста на европейском рынке, особенно с учетом того, что Еврокомиссия планирует навести новый порядок в гиг-экономике», — отметила Сюзанна Стритер, старший аналитик инвестиционной компании Hargreaves Lansdown.


Биткоин-блюз

За минувшую неделю биткоин подешевел почти на 5%. Нисходящая коррекция первой криптовалюты повлияла на результативность фонда, привязанного к ее стоимости.

По данным Bloomberg, акции Grayscale Bitcoin Trust также резко подешевели на этой неделе. В среду они торговались с рекордным дисконтом 14% относительно стоимости базового актива.

Это еще один признак того, что крипто-бум, загнавший биткоин к историческому максимуму выше $61 000, пошел на спад. Аналитики, включая экспертов из ARK Innovation ETF, считают, что в этот раз американцы потратят полученные от правительства чеки в реальной экономике. Эти прогнозы немного охладили пыл розничных инвесторов.

Источник: Bloomberg

Что дальше?

«Фонд GBTC имеет фиксированное предложение, он работает как торговля биткоином с маржей», — поясняет аналитик Bloomberg, Intelligence Джеймс Сейффарт. «Когда цена снижается, а настроения ухудшаются, GBTC уходит еще ниже. То же самое происходит и при восходящем движении».


Корпорация Microsoft положила глаз на мессенджер для геймеров Discord Inc. Ходят слухи, что компании ведут переговоры о сделке стоимостью в 10 млрд долларов.

Таким образом Microsoft стремится получить доступ к сообществам, создающим онлайн-контент. В прошлом году компания попыталась купить приложение для социальных сетей TikTok и вела переговоры о приобретении Pinterest Inc. А еще раньше она успешно купила GitHub и LinkedIn.

Microsoft — один из многих технологических гигантов, которые процветали во время пандемии. Запертые по домам люди пользовались облачными приложениями для работы и играли в Xbox. За минувший год акции компании выросли почти на 50%.

Что дальше?


«Покупка Discord стала бы хорошим стратегическим шагом для Microsoft. Она означает, что компания понимает значимость сообщества в условиях пандемии», — отметил Кристоф Джаммет, управляющий директор консалтинговой компании Gather. «Discord всегда был паршивой овцой среди инструментов повышения продуктивности и эффективной коммуникации между командами. Но его активно используют геймеры и представители бесчисленных субкультур».


Чипированные амбиции

Во вторник корпорация Intel обнародовала план по созданию нового предприятия, которое будет производить микросхемы для других компаний. Компания планирует потратить 20 миллиардов долларов на два завода в Аризоне, а также производить часть продукции на аутсорсе.

Это серьезное изменение для компании, которая почти всегда разрабатывала и производила свои полупроводники собственными силами. Амбиции Intel сделают ее прямым конкурентом Taiwan Semiconductor Manufacturing Co., которая управляет ведущим в мире предприятием по производству микросхем. Intel потерпела неудачу в прошлых попытках построить подобный бизнес, однако геополитическая и торговая напряженность между Китаем и США растет, и компания считает, что клиентам нужны поставщики с производственными мощностями за пределами Тайваня.

Первоначально инвесторы положительно отреагировали на эту новость, в результате чего акции на короткое время выросли на 6.2%. На фоне глобального роста спроса на полупроводники задержки производства означают, что акции Intel отстают от TSMC.

Что дальше?

Аналитики отмечают, что возникнут непростые вопросы о взаимоотношениях: заходят ли крупные клиенты, такие как Apple, покупать чипы у Intel, учитывая то, что они также конкурируют с Intel по другим направлениям. Тем не менее, Ананд Сринивасан из Bloomberg Intelligence «осторожно оптимистичен» в отношении акций компании. «Новый генеральный директор Пэт Гелсинджер должен показать, что Intel может возродить свой долгосрочный план по производству чипов. Сейчас здесь лидируют Samsung и TSMC», — сказал он.

Пробка 10 баллов в Суэцком канале

Севший на мель и перекрывший Суэцкий канал контейнеровоз Ever Given нанес мощный удар по мировым поставкам, и так пострадавшим во время пандемии. Но для владельцев танкеров это отличная новость.

Грузоотправители уже два месяца несут убытки при доставке грузов, поскольку группа ОПЕК+ решила сократить добычу и экспорт нефти. В среду супертанкеры вышли в плюс впервые со 2 февраля. Они приносили своим владельцам прибыль по 626 долларов в день. 

Ситуация затронула не только сегмент перевозчиков нефти. Чтобы отправить 40-футовый контейнеровоз из Китая в Европу теперь нужно заплатить 8 тыс. долларов — почти в четыре раза дороже, чем год назад.

Что дальше?

Последствия блокады Суэцкого канала будут ощущаться еще несколько недель. Будет сложно вовремя перегрузить опоздавшие суда к запланированным обратным рейсам, что еще больше снизит пропускную способность и повысит фрахтовые тарифы.

Однако повышение ставок для владельцев супертанкеров будет временным, считает Рахул Капур, руководитель отдела морской аналитики и исследований IHS Markit. «Главный фактор восстановления на танкерном рынке — это увеличения добычи нефти ОПЕК и глобального экспорта. Пока тут нет никаких видимых улучшений», — добавил эксперт.

Подготовлено Profinance.ru по материалам агентства Bloomberg

MarketSnapshot - Новости ProFinance.Ru и события рынка в Telegram

По теме:

Rystad: Россия и США больше всех выигрывают от блокировки Суэцкого канала

Компания Microsoft предложила $10 млн за Discord

Как работодатели в гиг-экономике дестабилизируют рынок труда

Накопил - инвестируй. Во что ставропольцам вкладывать деньги в 2021 году? | ДЕНЬГИ: Личные деньги | ДЕНЬГИ

Недвижимость надёжнее

Положить крупную сумму денег на депозит - простой и наименее рискованный способ частных вложений. Но у него есть свои недостатки. «Несмотря на то, что депозиты приносят безусловный доход, его размер зачастую не покрывает инфляционные потери. Так, в начале 2021 года уровень инфляции составляет 5,6%, а предлагаемые ставки по депозитам находятся в переделах 3% - 5,5%, - говорит кандидат экономических наук, доцент кафедры «Финансы и кредит» СКФУ Юлия Коноплёва. - Досрочное снятие денежных средств чревато потерей процентов. К тому же с 2021 года налогообложению подлежат доходы в виде процентов по вкладам более 1 млн руб».

Более выгодным вложением, на её взгляд, остаётся покупка недвижимости, даже с учётом растущих налогов. Жильё даёт стабильный и надёжный пассивный доход от сдачи в аренду. Оно защищено от обесценивания в результате инфляции. Сделку легко оформить. Есть большой выбор вариантов, куда вложить деньги. Хотя есть и недостатки: высокий порог входа на рынок недвижимости, низкая ликвидность, так как спрос пропорционален экономической обстановке в стране, расходы на содержание, коммунальные платежи, ремонт, налоговые отчисления.

Доходно, но рискованно

Тем, кто ждёт ещё более высокой отдачи от сбережений, эксперты предлагают изучить способы заработка на рынке ценных бумаг, но не забывать о рисках.

«Покупая ценные бумаги, доверяйте компаниям и организациям, которые работают на инвестиционном рынке длительное время и имеют высокие рейтинги, - советует региональный координатор программы повышения финансовой грамотности населения в Ставропольском крае Надежда Герасименко. - Взвешенно принимайте решения, куда инвестировать средства, не поддавайтесь на рекламные призывы и спонтанные предложения неизвестных вам людей. И прежде чем приступить к инвестированию повысьте уровень собственной инвестиционной грамотности. Тщательно анализируйте любую заинтересовавшую вас информацию по этой теме».

Подробнее о таких финансовых инструментах, как индивидуальный инвестиционный счёт, биржевой инвестиционный фонд и облигации, можно почитать здесь.

На другие вопросы о том, куда можно выгодно вложить средства, готовы ответить журналисты STAV.AIF.RU и эксперты проекта «Знания для жизни». Больше полезной информации - на сайте fingram26.ru.

Куда инвестировать 5000 $ прямо сейчас

Цены на нефть упали в начале 2020 года и оставались слабыми до конца года. В результате все крупные нефтегазовые компании сильно пострадали: Royal Dutch Shell и BP были вынуждены урезать свои дивиденды. Многие считали нефть мертвой, а инвесторы вкладывали средства в акции возобновляемых источников энергии, что привело к их заоблачной оценке.

Наступил 2021 год, и повествование сильно изменилось.Повышение цен на нефть привлекло инвесторов к акциям нефтегазовых компаний. Акции SPDR Energy Select Sector ETF выросли более чем на 40%, в то время как Invesco Solar ETF упали на 27% в этом году. Итак, что вам, как инвестору в энергетику, следует делать? Давайте посмотрим на ключевые факторы, которые вам следует учитывать, а также на три основных энергетических компании, в которые стоит инвестировать прямо сейчас.

Возобновляемые источники энергии по сравнению с ископаемым топливом

Помимо настроений рынка, факт остается фактом: сосредоточение внимания только на возобновляемых источниках энергии или только на ископаемом топливе не подходит ни для мировых энергетических потребностей, ни для вашего портфеля.Подумайте об этом: Управление энергетической информации США прогнозирует, что возобновляемые источники энергии превзойдут все другие источники первичной энергии в мире к 2050 году. Ожидается, что доля возобновляемых источников энергии вырастет до 28% в 2050 году с 15% в 2018 году. ?

Источник изображения: Getty Images.

Ожидается, что около 27% мировых потребностей в первичной энергии будет удовлетворяться за счет нефти и других жидкостей, 22% - за счет природного газа и 20% - за счет угля. Таким образом, к 2050 году нефть и газ по-прежнему могут обеспечивать почти 50% мировых потребностей в первичной энергии.Конечно, эти прогнозы могут быть ошибочными, но ископаемое топливо будет играть ключевую роль в удовлетворении глобальных энергетических потребностей на десятилетия вперед. Масштабируемость, стоимость и согласованность являются одними из главных причин, по которым ископаемое топливо нельзя заменить возобновляемыми источниками энергии в одночасье. Таким образом, для инвестора имеет смысл продолжать инвестировать как в возобновляемые источники энергии, так и в акции нефтегазового сектора.

Верхний запас солнечной энергии: Enphase Energy

Среди акций возобновляемых источников энергии перспективным выглядит поставщик микроинверторов Enphase Energy (NASDAQ: ENPH). Все ключевые финансовые показатели компании движутся в правильном направлении.

Данные о доходах (TTM) ENPH от YCharts

В течение последних трех лет выручка и денежные средства Enphase Energy от операционной деятельности имели тенденцию к росту. В последнем квартале выручка компании выросла на 47% по сравнению с прошлым годом. Компания сообщила о хорошей валовой прибыли в размере 40,7% за квартал.

Несмотря на то, что Enphase Energy сталкивается со значительной конкуренцией, которая может снизить ее рентабельность, за последние пару лет компания добилась опережающей маржи и роста продаж.Он укрепил свои позиции в качестве ведущего поставщика микроинверторов - ключевого сегмента быстрорастущей солнечной индустрии.

Энергетическая компания, ориентированная на возобновляемые источники энергии: Algonquin Power & Utilities

Algonquin Power & Utilities (NYSE: AQN) предоставляет инвесторам доступ к возобновляемым источникам энергии, а также предлагает стабильный доход от традиционных коммунальных услуг. Примерно 70% доходов компании приходится на коммунальные услуги, а остальные 30% - на возобновляемую генерацию.

В первом квартале одно из ветроэнергетических предприятий Algonquin Power в Техасе пострадало от экстремальных зимних погодных условий, что повлияло на его квартальную прибыль от возобновляемых источников энергии. Несмотря на это, компания увеличила квартальную выручку на 36% по сравнению с тем же кварталом прошлого года, а скорректированная EBITDA выросла на 17%. Рост регулируемых доходов Algonquin от коммунальных предприятий более чем компенсировал спад в сегменте возобновляемых источников энергии.

Стабильная прибыль компании позволила ей постоянно увеличивать дивиденды.За 10 лет Algonquin Power увеличивал свои дивиденды в среднем на 10% в год. В последнем квартале компания также увеличила дивиденды на 10%. Более того, план капитальных вложений в размере 9,4 млрд долларов до 2025 года должен помочь компании продолжить рост дивидендов в ближайшие годы.

Верхний запас масла: ExxonMobil

Получив уроки из трудных времен прошлого года, ExxonMobil (NYSE: XOM) обеспечила большую гибкость в своих планах капиталовложений и намеревается скорректировать свои капитальные расходы в соответствии с рыночными условиями. Компания сообщила о более высоких, чем ожидалось, результатах в первом квартале, главным образом благодаря более высоким ценам на сырьевые товары. Компания объявила о прибыли в 2,7 миллиарда долларов по сравнению с убытком в 610 миллионов долларов в квартале прошлого года.

Акции ExxonMobil в этом году выросли более чем на 50%. Поэтому акции не так привлекательны, как в прошлом году или даже два месяца назад. Тем не менее, в настоящее время он предлагает привлекательную дивидендную доходность в размере 5,5%. Действительно, акции могут быть нестабильными, двигаясь вместе с ценами на нефть. Однако компания стремилась сохранить свои дивиденды даже в сложные времена.Инвесторы с долгосрочным доходом сочтут ExxonMobil привлекательной возможностью получить доступ к нефтегазовому сектору.

Эта статья представляет мнение автора, который может не согласиться с «официальной» позицией рекомендаций премиальной консультационной службы Motley Fool. Мы пестрые! Ставка под сомнение по поводу инвестиционного тезиса - даже нашего собственного - помогает всем нам критически относиться к инвестированию и принимать решения, которые помогают нам стать умнее, счастливее и богаче.

Что следует знать перед инвестированием

Энди / Getty Images / iStockphoto

Вы начали инвестировать в криптовалюту до пузыря? Думаете ли вы сейчас, возможно, с некоторыми альтернативными монетами по более низкой цене, такими как Doge? Возможно, вы планируете купить доли биткойнов или Ethereum, двух самых распространенных криптовалют на рынке сегодня.

Если криптовалюта недавно вызвала у вас интерес в качестве инвестиции, вы не одиноки.Даже производитель электромобилей Tesla недавно инвестировал 1,5 миллиарда долларов в биткойны, что генеральный директор Илон Маск назвал «достаточно авантюрным для S&P 500».

Хотя Маск лично написал в Твиттере о своем интересе к Doge и Биткойн, он зашел так далеко, что назвал Биткойн «менее глупой формой ликвидности, чем наличные деньги». В том же твите он отметил, что «действия Tesla прямо не отражают мое мнение».

Считается ли криптовалюта инвестицией?

Учитывая весь ажиотаж, который вызывает биткойн и другие криптовалюты в последнее время, вы можете быть удивлены, узнав, что по состоянию на 2019 год только 6.Согласно исследованию Crypto Radar, 2% американцев владеют биткойнами, а еще 7,2% заявили о планах их купить.

Если криптовалюта не получила широкого признания в качестве валюты, это однозначно относит криптовалюту к категории инвестиций. И, по сути, крупные банки стремятся классифицировать биткойн как отдельный класс активов.

Но для обычных людей и розничных инвесторов вся гласность вокруг Биткойна может только усложнить понимание криптовалюты.

Это руководство предлагает введение в криптовалюту, включая способы инвестирования в криптовалюту.

Что такое криптовалюта?

Криптовалюты - это цифровые активы, используемые для проверки перевода средств и защиты информации без стороннего посредника. Они работают в децентрализованном реестре, называемом блокчейном, - представьте его как цифровой журнал транзакций - со специальными методами шифрования для защиты конфиденциальности и ускорения транзакций.

Отсутствие централизации

Функция блокчейна как децентрализованного реестра делает его уникальным. Ему не нужен посредник, такой как клиринговая система центрального банка или финансовое учреждение, для обеспечения обмена между двумя сторонами.

История продолжается

Вместо этого вы платите кому-то напрямую в одноранговой сети, а человек, который выполняет транзакцию, получает небольшую плату за свое время. Платеж имеет временную метку в блоке цифрового журнала транзакций - бухгалтерской книге, что делает транзакцию прозрачной и постоянной.

Отсутствие централизации означает, что правительства не контролируют криптовалюты. Вместо этого криптовалюты размещаются в сетях и на компьютерах по всему миру.

Сегодня, когда Биткойн достигает рекордных высот - более 50 000 долларов за монету, а Ethereum - позади него - более 1700 долларов за монету, многие инвесторы хотят узнать больше о том, как инвестировать в эту валюту следующего поколения.

Как инвестировать в криптовалюту

Прямое инвестирование позволяет инвесторам покупать криптовалюту, а затем решать, когда хранить и продавать. Это также:

  • Позволяет инвесторам максимизировать прибыль.

  • Предоставляет инвесторам полный контроль над своей покупкой криптовалюты.

  • Предоставляет инвесторам возможность узнать, как инвестировать на лету.

  • Позволяет инвесторам выбирать, сколько они хотят инвестировать, и со временем укреплять доверие.

Сделать прямые инвестиции в криптовалюту - купить настоящую валюту - довольно просто. Вы даже можете купить биткойн через платежную платформу PayPal.

Преимущества и риски инвестирования в криптовалюту

Криптовалюта дает инвесторам некоторые преимущества, которые они не могут получить от покупки акций на фондовом рынке.

Преимущества

  • Проекты блокчейн становятся все более широко используемыми для всего, от платежей электронной коммерции до традиционного банковского дела, ценность криптовалюты будет расти.

  • Crypto уже удобно владеть и передавать между сторонами.

  • Транзакции также анонимны и очень прозрачны, что многие люди предпочитают, когда дело касается покупок.

Но существует несколько рисков, с которыми инвесторы должны мириться при работе с криптовалютами, такими как Биткойн.

Риски

  • В последние годы криптовалюта пережила нестабильность и резкие колебания цен.

  • Поскольку валюта на 100% виртуальная (нет физического выбора) и не поддерживается каким-либо централизованным правительством или центральным банком, она уязвима для кибер-краж.

  • Федеральная корпорация по страхованию вкладов не гарантирует для счетов, как доллар США - банки.

Полезно знать

Цена биткойнов в июне 2019 года колебалась на тысячи долларов.Инвесторы не уверены, продолжится ли текущее ралли или цена биткойна $ 50 000 за монету может упасть в будущем.

Важно отметить, что в последние годы многие криптовалютные проекты были мошенническими или провалились. Перед инвестированием важно тщательно изучить ситуацию. Некоторые проекты могут быть провалены из-за отсутствия доверия инвесторов.

Покупка и продажа криптовалюты и влияние на ваши налоги

Как и в случае любых финансовых транзакций, вы должны быть прозрачными с IRS при покупке и продаже криптовалюты, сообщая о любых доходах как о доходах.Вы также можете списать убытки, поэтому внимательно отслеживайте все свои транзакции.

Coinbase использует форму IRS 1099-K для отчета о платежах трейдерам криптовалюты, если трейдеры совершили более 200 транзакций на общую сумму более 20 000 долларов. Любой большой объем активов, перемещаемых на банковские счета или с них, может привлечь нежелательное внимание IRS, поэтому вы хотите, так сказать, управлять своей криптовалютой «по книгам».

Капитальные активы

IRS классифицирует инвестиции в криптовалюту как капитальные активы, такие как собственность.Это означает, что продажи и прибыль подчиняются одним и тем же правилам в отношении прироста капитала. Человек, который продавал биткойны с прибылью в течение последних 12 месяцев, должен был указать краткосрочный прирост капитала в своей налоговой форме. Эта прибыль будет облагаться налогом по той же ставке, что и ваш доход, в зависимости от вашей налоговой категории.

Вы можете сообщать о криптовалютах, купленных и проданных с целью получения прибыли через год, как о долгосрочном приросте капитала, который классифицирует выручку как инвестиционный доход. Убытки, накопленные в результате торговли, могут быть засчитаны в размере 3000 долларов капитальных убытков, разрешенных в качестве вычетов.Согласно IRS, все, что превышает этот уровень, необходимо учитывать в будущем.

Волатильность

Покупка и продажа криптовалюты подвержена волатильности. Даже если вы продали свою криптовалюту с прибылью в прошлом году и потеряли ее весь этот год, вы все равно будете должны деньги за прирост капитала за предыдущий год. Отслеживайте все свои расходы, связанные с криптовалютой, включая компьютер или мобильное устройство, на котором вы торгуете, а также расходы на интернет-услуги, чтобы снизить налогооблагаемый доход.

Рекомендуется проконсультироваться с налоговым специалистом, чтобы убедиться, что вы декларируете все вычеты, которых заслуживаете. Не менее важно откладывать часть своих доходов в IRS.

Стоит ли инвестировать в криптовалюту?

Инвестирование в криптовалюту не для слабонервных из-за ее нестабильности и технологических знаний, необходимых для торговли. Прежде чем инвестировать в криптовалютный проект, примите во внимание следующее:

Другой вариант - инвестировать косвенно, вкладывая свои деньги в инвестиции, которые могут выиграть от взлета криптовалюты и / или блокчейна.Вы можете выбрать этот вариант, если хотите быть в сфере криптовалют и:

  • Беспокойство о краткосрочной волатильности цены биткойна или других криптовалют

  • Хотите инвестировать очень большую сумму, снижая риск

  • Отсутствует время для постоянного мониторинга цен на криптовалюты на ежедневной основе

  • Верить в криптовалюту, но желают получить больше от инфраструктуры и сообщества, а не от валют

Косвенные инвесторы могут рассмотреть любой из следующих вариантов:

  • Публично торгуемые компании, такие как Overstock, которая строит проекты блокчейнов

  • Краудфандинговые проекты, посвященные новым программам блокчейн или вспомогательным проектам

  • Инвестиции IRA, которые предполагают долгосрочную перспективу блокчейна подрыв и выгоды для мировой экономики

9 0014 Часто задаваемые вопросы об инвестировании в криптовалюту

Если вы все еще не уверены в том, стоит ли инвестировать в криптовалюту, ознакомьтесь с ответами на некоторые общие вопросы об этом:

Почему лучше инвестировать в криптовалюту, а не в другие инвестиции?

Криптовалюты принесли некоторым инвесторам значительные суммы денег за небольшой промежуток времени, хотя многие другие потеряли крупные суммы всего за несколько месяцев. Биткойн и другие криптовалюты - лучшие долгосрочные инвестиции, связанные с внедрением блокчейна в мировой экономике.

Следует ли мне инвестировать в несколько валют или только в одну?

Инвесторам предлагается диверсификация с использованием множества различных активов. Владение более чем одной криптовалютой гарантирует защиту от того, что все ваши инвестиции не будут потеряны из-за одного неудачного блокчейн-проекта.

Но инвесторам, которые просто хотят вложить небольшую сумму в криптовалюту, следует рассмотреть Биткойн и Эфириум.Это крупнейшие криптовалюты по объему. Биткойн рассматривается многими как средство сбережения, тогда как Ethereum рассматривается как вложение в основу будущей функциональности блокчейна.

Разумно ли использовать несколько кошельков и бирж криптовалюты?

Использование нескольких кошельков и бирж - популярный способ уменьшить уязвимость киберпреступников и хакеров. Но в этом процессе существуют риски: например, пароли к кошелькам и биржам обычно очень сложны. Невозможность отозвать ключ от кошелька может привести к безвозвратной потере криптовалюты, хранящейся в этих кошельках.

Насколько безопасна криптовалюта? Могу ли я получить взлом?

Как и все инвестиции, риски существуют. Несколько известных инвесторов потеряли свои ключевые фразы, пароли и кошельки, содержащие сотни тысяч, если не миллионы, биткойнов.

Криптовалютные биржи также столкнулись с крупномасштабными атаками, которые привели к полному краху этих сетей и потере капитала инвесторов.

Cybercriminal Hack

Самый известный взлом произошел в 2014 году, когда японская биржа Mt. Gox был взломан. Киберпреступники похитили 460 миллионов долларов, а пользователи все еще пытаются вернуть гроши на доллар.

Существуют ли стратегии инвестирования в криптовалюту?

Существует множество стратегий инвестирования в криптовалюту для начинающих и опытных трейдеров. Один из наиболее популярных способов инвестирования в криптовалюту - это использование процесса, известного как «усреднение долларовой стоимости». «В этой ситуации инвесторы будут покупать определенное количество криптовалюты каждую неделю, месяц или квартал, чтобы снизить подверженность волатильности.

Другие стратегии включают традиционные варианты долгосрочного инвестирования, такие как «покупай и держи» и «покупай на спаде». Но нет ничего более надежного, чем чтение официальных документов и форумов, знакомство с проектами и покупка криптовалют, которые, по вашему мнению, изменят мир.

Дон Оллкот внесла свой вклад в создание репортажей для этой статьи.

Эта статья впервые появилась на GOBankingRates.com: Как инвестировать в криптовалюту: что нужно знать перед инвестированием

Инфляционно-устойчивые акции 2021: куда инвестировать при высокой инфляции

Опасения по поводу роста инфляции заставляют инвесторов искать устойчивые к инфляции акции на 2021 год, чтобы избежать потерь.

Источник: ilzesgimene / Shutterstock.com

Итак, куда инвесторам следует вкладывать деньги, когда инфляция растет? Есть довольно много вариантов для инвестирования, в том числе опционы, не относящиеся к акциям. Однако сначала поговорим о рынке.

Когда дело доходит до защищенных от инфляции акций, инвесторы будут искать те, которые могут переложить расходы на клиентов. Это означает, что инвесторы захотят рассмотреть акции в секторе потребительских товаров.

Вот некоторые акции сектора потребительских товаров, которые инвесторы могут захотеть изучить в 2021 году.

  • Costco Wholesale (NASDAQ: COST )
  • Procter & Gamble (NYSE: PG )
  • PepsiCo (NASDAQ: PEP )
  • Coca-Cola (NYSE: KO )
  • Altria Group (NYSE: MO )
  • Nestle (OTCMKTS: NSRGY )
  • Energizer Holdings (NYSE: ENR )
  • Estée Lauder (NYSE: EL )
  • Reynolds Consumer Products (NASDAQ: REYN )
  • Hostess Brands (NASDAQ: TWNK )

Инвесторы, скорее всего, захотят избежать акций, ориентированных на получение дохода за счет дивидендов. Эти запасы склонны к снижению во время высокой инфляции, поскольку дивиденды могут поспевать за растущими ставками.

Поскольку мы говорим об инвестиционных советах и ​​защищенных от инфляции акциях на 2021 год, нет лучшего голоса, чтобы услышать, чем Berkshire Hathaway (NYSE: BRK.A , BRK.B ) Уоррен Баффет . Вот его цитата, собранная CNBC .

«Высокие темпы инфляции создают налог на капитал, который делает большие корпоративные инвестиции неразумными - по крайней мере, если измерять по критерию положительной реальной отдачи от инвестиций собственникам.”

Инвесторы, ищущие варианты помимо акций, могут выбирать из нескольких вариантов. Это включает товары, такие как серебро, золото или даже медь. Другой вариант - покупка облигаций. Наконец, нельзя отрицать, что криптовалюты в настоящее время являются привлекательной возможностью.

Инвесторам, которые хотят видеть другие горячие темы сегодня, следует продолжить чтение.

InvestorPlace предлагает широкий спектр покрытия на нескольких рынках. Это включает в себя такие криптовалюты, как Ethereum (CCC: ETH- долларов США ) и Internet Computer (CCC: ICP-USD ), а также мелкие акции, такие как KinerjaPay (OTCM90KTS: 90KTS: KPAY ).Вы можете узнать больше об этом по ссылкам ниже.

Другие новости рынка в среду

На дату публикации Уильям Уайт не имел (прямо или косвенно) каких-либо позиций в ценных бумагах, упомянутых в этой статье.

запасов марихуаны: потребление каннабиса растет. Куда инвестировать сейчас.

Размер текста

Работник теплицы держит бутоньерку каннабиса.
Лорен ДеЧикка / Getty Images

Инвесторы в каннабис - это небольшое сообщество с самого начала, отчасти потому, что паевые инвестиционные фонды, которые владеют крупными пакетами акций большинства американских предприятий, избегают этого сектора. Но даже внутри этой группы имя Beehouse редко появляется в объявлениях о финансировании и другой деятельности на рынках капитала.

Но Beehouse, которым управляет Грег Хейман, уже более трех лет незаметно инвестирует в американские компании по выращиванию марихуаны.Фирма вложила десятки миллионов долларов в сделки с акциями, частным капиталом и долговыми обязательствами. Хейман, 47 лет, работал в Tiger Management, Miura Global и Карл Икан.

Heyman and Beehouse недавно запустили хедж-фонд Beehouse Partners, ориентированный на публичные рынки, который владеет публично торгуемыми акциями, такими как Green Thumb Industries (тикер: GTBIF) и Lowell Farms (НИЗКИЙ).Хейман рассказал Barron’s , что привлекло его к инвестированию в каннабис и почему у США

есть потенциал роста.
Грег Хейман.
Предоставлено Грегом Хейманом

Ниже приводится сокращенная и отредактированная версия интервью.

Barron’s : Как вы начали инвестировать в каннабис?

Грег Хейман: Мне нравится противоположный элемент, мне нравится идти туда, куда направляется шайба, а не туда, где она находится.В США потребляется почти столько же каннабиса, сколько пива, и совсем недавно, два года назад, десятая часть этого потребления была легальной. Существующий спрос на каннабис составляет примерно от 80 до 100 миллиардов долларов в год. А в прошлом году этот рынок юридических услуг составил менее 20 миллиардов долларов, что на 56% больше, чем в 2019 году. Это означает, что будет огромный рост и огромные возможности для поиска победителей.

Beehouse осуществила ряд инвестиций в закрытые компании. Когда вы заинтересовались публичными предприятиями?

Макро-попутный ветер нормализации каннабиса в США. S. - вот что нас воодушевило в отрасли в целом. Но в конце 2019 года некоторые публичные компании начали генерировать денежные средства. В тот момент нам стало ясно, что лучший способ охватить макросреду - это публичные компании.

То, что это привлекло наше внимание, было огромным рвом вокруг их бизнеса. И все встречные ветры, с которыми публичные компании должны иметь дело сегодня (как указано в статье Barron на обложке от 3 мая), в конечном итоге станут попутными ветрами.Я не мог поверить, что это явление еще не было учтено на биржах.

Инвесторы в каннабис часто называют время, проведенное в отрасли, «собачьими годами», имея в виду темпы изменений в секторе. У вас есть три года опыта, что эквивалентно нескольким десятилетиям в менее бурном бизнесе. Какие важные уроки вы извлекли?

Разница между «Я имею» и «Я буду иметь». Компании, которые прошли аудит, которые представили квартальные цифры в соответствии с правилами обмена, сильно отличаются от компаний, которые будут иметь точный ежеквартальный отчет или будут проводить аудит. Это распространяется на: «У меня есть предприятие, у которого есть лицензии, команда людей, доступ к воде и электричеству и так далее», а не «у меня будет».

Другая причина заключается в том, что в сфере каннабиса больше идиосинкразических рисков, чем люди ожидают. Он переживает болезни роста, его история на нелегальном рынке во многом осложняет развитие.

В-третьих, я бы сказал, что когда вы вкладываете большие деньги в работу, хорошо иметь возможность продавать. В настоящий момент я не верю, что обещанная доходность от возможностей прямого инвестирования так же хороша, как высокая вероятность возврата от публичных инвестиций.

Хедж-фонд Beehouse Partners был запущен в прошлом году. Как возвраты?

В 2020 году мы выросли более чем на 120% без учета комиссий. В этом году мы выросли примерно на 10%.

В статье Barron's об акциях каннабиса вы изложили свой оптимистичный тезис о Green Thumb. Какие еще американские имена вам нравятся?

Эр Велнес (AYRWF) один. Их способность казнить была продемонстрирована тем фактом, что они выполнили или превзошли все цифры, которые они поставили.У них есть способность побеждать. Руководители продемонстрировали реальную способность быть динамичным в сложных условиях, таких как пандемия Covid-19. Эйр, Cresco Labs (CRLBF) и Green Thumb - все сильные исполнители, сильные распределители капитала, сильные интеграторы новых компаний и сильные операторы.

Спасибо, Грег.

Исправления и дополнения: Beehouse вложила десятки миллионов долларов в акции, частный капитал и долговые сделки.В более ранней версии этой статьи неверно говорилось, что компания вложила десятки миллионов в долговые сделки.

Пишите на [email protected]

Что такое счет управления денежными средствами?

Счет для управления денежными средствами, или CMA, - это счет для денежных средств, который сочетает в себе услуги и функции, аналогичные чековым, сберегательным и / или инвестиционным счетам в рамках одного продукта. CMA обычно предлагаются небанковскими поставщиками финансовых услуг, а некоторые CMA могут предлагать процентные ставки выше среднего и разумные комиссии или вовсе без них благодаря низким накладным расходам на онлайн-сервисы.

Счета управления наличностью

Хотите сравнить CMA? Посмотрите, как NerdWallet выбрал одни из лучших доступных счетов для управления денежными средствами.

Несмотря на то, что провайдеры различаются по тому, что они предлагают, вот некоторые из типичных функций, преимуществ и недостатков учетных записей для управления денежными средствами.

Плюсы и минусы счетов управления денежными средствами

Плюсы

  • Меньше счетов для управления.

  • Более высокие процентные ставки, чем у некоторых обычных банков.

  • Преимущества аналогичны текущим и сберегательным счетам.

  • Страхование FDIC на вашем счете, часто предоставляемое через сторонние банки-партнеры.

Cons

  • Вы можете упустить инвестиции с более высокой процентной ставкой, например, индексные фонды.

  • Сберегательные счета в онлайн-банках могут предлагать более высокие процентные ставки.

  • Служба поддержки клиентов может не находиться лицом к лицу.

Каковы преимущества CMA?

Упрощенное владение счетом.CMA может упростить ваши финансы, позволяя вам совершать транзакции, получать проценты и иногда использовать кредитную линию, которая привязана к вашим инвестиционным ценным бумагам, и все это без необходимости переводить средства между разными счетами.

Процентные ставки выше среднего. Некоторые счета управления денежными средствами имеют годовую процентную доходность, которая выше, чем у большинства обычных банков. Например, на счете управления денежными средствами Betterment, Betterment Cash Reserve, APY составляет 0,30%, тогда как многие традиционные банки предлагают 0. 01%.

Альтернатива текущим и сберегательным счетам. Счета для управления денежными средствами часто поставляются с мобильным чеком, написанием чеков, страховкой Федеральной корпорации по страхованию депозитов через сторонние банки (иногда даже в несколько раз превышающей обычное покрытие), оплатой счетов, денежными переводами, постановкой целей, программами овердрафта и т.

Что следует учитывать при работе с CMA

Вы можете не получить личное обслуживание клиентов. Подобно онлайн-банкам, небанковские поставщики финансовых услуг, которые предлагают CMA, как правило, имеют удаленное обслуживание клиентов, чтобы снизить накладные расходы и передать сбережения своим клиентам в виде более высоких процентных ставок.В то время как технологии упрощают получение виртуальной поддержки, онлайн-кассовые счета могут стать проблемой для людей, предпочитающих личное общение.

Банки, кредитные союзы или другие финансовые продукты могут по-прежнему иметь более высокие процентные ставки. Например, счет Fidelity Cash Management предлагает только 0,01% годовых. Если вы хотите получить высокую отдачу от своих денег, подумайте о том, чтобы проверить список лучших высокодоходных онлайн-счетов NerdWallet. Если вы хотите откладывать свои сбережения на длительный период времени, подумайте об их инвестировании для получения еще большей прибыли.

Подходит ли мне CMA?

Если вы поклонник онлайн-банкинга, скорее всего, вам понравятся те же функции, которые могут предложить счета для управления денежными средствами. Хотя личное обслуживание клиентов может быть заменено на виртуальную помощь, экономия на накладных расходах позволяет некоторым из этих денежных счетов предлагать процентные ставки выше среднего и оптимизированные функции счетов. Убедитесь, что вы оценили, что предлагает CMA и какие комиссии он взимает, прежде чем нажимать на спусковой крючок при открытии счета.

Для начала ознакомьтесь с этими счетами:

SavingsCash ManagementCDCheckingMoney Market

CD (депозитный сертификат) - это тип сберегательного счета с фиксированной ставкой и сроком, и обычно по ним процентные ставки выше, чем на обычных сберегательных счетах.

CD (депозитный сертификат) - это тип сберегательного счета с фиксированной процентной ставкой и сроком, который обычно имеет более высокие процентные ставки, чем обычные сберегательные счета.

Маркус, Goldman Sachs High-Yield 9-месячный компакт-диск

APY

0.65% 0,65% годовых (годовая процентная доходность) по состоянию на 16.03.2021. Срок действия предложения истекает 31.05.2021.

Comenity Direct CD

Текущие счета - это банковские счета, которые используются для повседневного внесения и снятия наличных.

Текущие счета - это банковские счета, которые используются для ежедневного внесения и снятия наличных.

Платежи по счетам денежного рынка аналогичны сберегательным счетам и имеют некоторые функции проверки.

Платежи по счетам денежного рынка аналогичны сберегательным счетам и имеют некоторые функции проверки.

Счет денежного рынка CIT Bank

Axos Bank® High Yield Money Market

УЗНАТЬ БОЛЬШЕ СЧЕТОВ

Другие рекомендуемые счета для управления денежными средствами

Fidelity Cash Management

Счет Fidelity Cash Management не имеет ежемесячных комиссий или минимального минимума требования к балансу, и он предлагает возмещение комиссии за банкомат и бесплатную выписку чеков. Счет управления денежными средствами Fidelity застрахован FDIC на сумму 1,25 миллиона долларов, что в пять раз превышает типичное страховое покрытие, предлагаемое большинством финансовых учреждений.Однако годовая процентная ставка 0,01% для этого аккаунта не очень высока по сравнению с другими рекомендуемыми аккаунтами. Для получения дополнительной информации прочитайте наш полный обзор.

Управление денежными средствами Robinhood

Управление денежными средствами Robinhood - это функция брокерского счета Robinhood. Клиенты могут зарабатывать до 0,30% годовых на неинвестированных денежных средствах, а клиенты могут совершать покупки и снимать наличные с помощью дебетовой карты Robinhood. В Robinhood Cash Management отсутствуют минимумы счета, ежемесячные комиссии и комиссии за зарубежные транзакции.Прочтите полный обзор NerdWallet для получения более подробной информации.

Personal Capital Cash

Personal Capital Cash имеет доходность 0,05% - 0,10% для клиентов, которые также пользуются консультационными услугами Personal Capital - без комиссий и без минимального остатка. Клиенты могут иметь индивидуальные или совместные счета, что может облегчить супружеским парам совместное управление финансами. В настоящее время нет возможности для внесения наличных, снятия наличных или выписки чеков, но поддерживаются прямые депозиты, электронные переводы и телеграфные переводы.Прочтите полный обзор Personal Capital Cash от NerdWallet для получения дополнительной информации.

REIT: что это такое и как в них инвестировать

Что такое REIT?

REIT - рифмуется со словом «сладкий» - означает доверительное управление инвестициями в недвижимость, и его популярность растет среди инвесторов, которые стремятся расширить свой портфель за пределы публично торгуемых акций компаний или паевых инвестиционных фондов.

REIT - это компании, которые владеют (и часто управляют) приносящей доход недвижимостью, такой как квартиры, склады, складские помещения, торговые центры и отели. Их привлекательность проста: самые надежные REITS имеют опыт выплаты крупных и растущих дивидендов. Тем не менее, этот потенциал роста несет в себе риски, которые варьируются в зависимости от типа REIT.

Как работают REIT?

Конгресс создал инвестиционные фонды недвижимости в 1960 году, чтобы индивидуальные инвесторы могли владеть пакетами акций крупных компаний, занимающихся недвижимостью, так же, как они могли владеть пакетами акций других предприятий. Этот шаг облегчил инвесторам покупку и продажу диверсифицированного портфеля недвижимости.

REIT должны соответствовать определенным стандартам, установленным IRS, в том числе:

  • Ежегодно возвращать минимум 90% налогооблагаемой прибыли в виде дивидендов акционеров. Это большой плюс для интереса инвесторов к REIT.

  • Инвестируйте не менее 75% общих активов в недвижимость или наличные деньги.

  • Получайте не менее 75% валового дохода от недвижимости, например, арендную плату за недвижимость, проценты по ипотеке, финансирующей недвижимость, или от продажи недвижимости.

  • Иметь минимум 100 акционеров после первого года существования.

  • Иметь не более 50% акций, принадлежащих пяти или менее физическим лицам в течение последней половины налогового года.

Согласно этим правилам, REIT не должны платить налоги на корпоративном уровне, что позволяет им финансировать недвижимость дешевле, чем компании, не входящие в REIT. Это означает, что со временем REIT могут расти и выплачивать еще большие дивиденды.

Реклама

Рейтинг NerdWallet Рейтинг NerdWallet определяется нашей редакционной командой. Формула оценки для онлайн-брокеров и робо-консультантов учитывает более 15 факторов, включая комиссионные и минимальные суммы, инвестиционные возможности, поддержку клиентов и возможности мобильных приложений. Рейтинг NerdWallet Рейтинги NerdWallet определяются нашей редакционной группой. Формула оценки для онлайн-брокеров и робо-консультантов учитывает более 15 факторов, включая комиссионные и минимальные суммы, инвестиционные возможности, поддержку клиентов и возможности мобильных приложений. Рейтинг NerdWallet Рейтинги NerdWallet определяются нашей редакционной группой. Формула оценки для онлайн-брокеров и робо-консультантов учитывает более 15 факторов, включая комиссионные и минимальные суммы, инвестиционные возможности, поддержку клиентов и возможности мобильных приложений.
Комиссии

1%

могут применяться другие сборы

Комиссии

от 0,50% до 2,5%

для средств; сборы за проекты варьируются

Типы REIT

REIT делятся на три широкие категории, разделенные по их инвестиционным активам: акции, ипотека и гибридные REIT.Каждую категорию можно дополнительно разделить на три типа, которые говорят о том, как можно приобрести инвестиции: публично торгуемые REIT, публичные неторгуемые REIT и частные REIT.

Каждый тип REIT имеет разные характеристики и риски, поэтому перед покупкой важно знать, что скрывается под капотом.

Типы REIT по инвестиционным холдингам

REIT с акциями: REIT с акциями работают как арендодатели. Они владеют соответствующей недвижимостью, обеспечивают ее содержание и реинвестируют в нее, а также собирают чеки за аренду - все управленческие задачи, которые вы связываете с владением недвижимостью.

Ипотечные REIT: в отличие от долевых REIT, ипотечные REIT (также известные как mREIT) не владеют базовой собственностью. Вместо этого они владеют долговыми ценными бумагами, обеспеченными собственностью. Например, когда семья берет ипотеку на дом, этот тип REIT может выкупить эту ипотеку у первоначального кредитора и со временем собирать ежемесячные платежи. Между тем, кто-то другой - в данном примере семья - владеет недвижимостью и управляет ею.

Ипотечные REIT обычно значительно более рискованны, чем их двоюродные братья REIT, и они, как правило, выплачивают более высокие дивиденды.

Гибридные REIT: Гибридные REIT представляют собой комбинацию REIT как собственного капитала, так и ипотечного кредита. Эти предприятия владеют недвижимостью и управляют ею, а также владеют ипотекой коммерческой недвижимости в своем портфеле. Обязательно прочтите проспект REIT, чтобы понять его основную направленность.

Типы REIT по статусу торговли

Публично торгуемые REIT: Как следует из названия, публично торгуемые REIT торгуются на бирже, как акции и ETF, и доступны для покупки с использованием обычного брокерского счета.По данным Национальной ассоциации инвестиционных фондов недвижимости (Nareit), на рынке существует более 200 публично торгуемых REIT.

Публично торгуемые REIT, как правило, имеют более высокие стандарты управления и более прозрачны. Они также предлагают наиболее ликвидные акции, то есть инвесторы могут легко покупать и продавать акции REIT - например, намного быстрее, чем самостоятельно инвестировать и продавать розничную недвижимость. По этим причинам многие инвесторы покупают и продают только публично торгуемые REIT.

Публичные неторгуемые REIT: Эти REIT зарегистрированы в SEC, но не доступны на бирже. Вместо этого их можно приобрести у брокера, который участвует в публичных неторговых предложениях, таких как онлайн-брокер по недвижимости Fundrise. (Nareit ведет онлайн-базу данных, где инвесторы могут искать REIT по статусу листинга). Поскольку они не торгуются на открытом рынке, эти REIT очень неликвидны, часто в течение восьми лет и более, согласно данным регулирующего органа финансовой отрасли.

Неторгуемые REIT также могут быть трудно оценить. Фактически, SEC предупреждает, что эти REIT часто не оценивают свою ценность для инвесторов в течение 18 месяцев после закрытия предложения, что может быть через годы после того, как вы вложили средства.

Несколько торговых онлайн-платформ позволяют инвесторам приобретать акции публичных неторгуемых REIT, включая Rich Uncles, Diversy Fund и Realty Mogul.

Частные REIT: эти REIT не только не котируются на бирже, что затрудняет их оценку и торговлю, но также, как правило, освобождены от регистрации в SEC: как таковые, частные REIT имеют меньше требований к раскрытию информации, что потенциально затрудняет оценку их эффективности.Эти ограничения делают эти REIT менее привлекательными для многих инвесторов и несут дополнительные риски. (См. Это полезное предупреждение от FINRA о публичных неторгуемых REIT и частных REIT.)

Публичные неторгуемые REIT и частные REIT также могут иметь гораздо более высокие минимальные суммы счета - 25 000 долларов или более - для начала торговли и более высокие комиссии, чем публично торгуемые REITs. По этой причине частные REIT и многие неторгуемые REIT открыты только для аккредитованных инвесторов с чистой стоимостью (без учета стоимости их основного места жительства) в 1 миллион долларов или более или годовым доходом не менее 200000 долларов, если не замужем, или 300000 долларов, если состоят в браке.

Существует ряд торговых онлайн-платформ, позволяющих инвестировать в недвижимость. Вот некоторые из них, которые следует учитывать:

Real Estate Select Sector SPDR Fund

iShares ET668 9067 и Steers

Invesco Active US Real Estate ETF

Fidelity MSCI Real Estate Index ETF

iShares U.S. Real Estate ETF

Лучшие акции REIT: ноябрь 2020 г.

Вот некоторые из наиболее эффективных публично котируемых REIT в этом году:

Innovative Industrial Properties Inc

Паевые инвестиционные фонды и ETF REIT для мгновенной диверсификации по доступной цене.Вот несколько наиболее эффективных паевых инвестиционных фондов и ETF, ориентированных на недвижимость за последние три года:

Лучшие паевые инвестиционные фонды REIT

TIAA-CREF Real Estate Sec Advisor

Neuberger Berman Real Estate R6

Основные ценные бумаги недвижимости Ценные бумаги Fd R-6

Лучшие ETF REIT

3 по состоянию на сентябрь

2020.

Средняя доходность REIT

Нарейт отмечает, что в течение 20-летнего периода, закончившегося в декабре 2019 года, индекс REITs FTSE NAREIT All Equity, который собирает данные обо всех REIT, торгуемых на бирже, превзошел индекс Russell 1000. рыночный индекс акций с большой капитализацией.Инвестиции, индексированные REIT, показали совокупную доходность 11,6% годовых по сравнению с 6,29% Russell 1000.

По данным Нарейта, в 2019 году общая доходность REIT составила 28,7%, а общая доходность ипотечных REIT - 21,3%. Фондовые REIT обычно концентрируются на одном из 12 секторов. Вот снимок каждого из них и их общей доходности за 2019 год:

REIT: плюсы и минусы

Плюсы

Инвестирование в REIT, особенно публично торгуемых, дает преимущества:

  • Устойчивые дивиденды: Поскольку REIT обязаны выплачивать 90% своего годового дохода в качестве дивидендов акционерам, они постоянно предлагают одни из самых высоких дивидендов на фондовом рынке.Это делает их фаворитом среди инвесторов, ищущих стабильный источник дохода. Самые надежные REIT десятилетиями выплачивают большие и растущие дивиденды.

  • Высокая доходность: как отмечалось выше, доходность REIT может превосходить показатели фондовых индексов, что является еще одной причиной, по которой они являются привлекательным вариантом для диверсификации портфеля.

  • Ликвидность: публично торгуемые REIT гораздо проще покупать и продавать, чем трудоемкий процесс покупки, управления и продажи коммерческой недвижимости.

  • Низкая волатильность: REIT, как правило, менее волатильны, чем традиционные акции, отчасти из-за их более высоких дивидендов. REIT могут выступать в качестве защиты от взбалтывающих взлетов и падений других классов активов, но никакие инвестиции не защищены от волатильности.

Минусы

  • Неликвиды (особенно неторгуемые и частные REIT): публично торгуемые REIT легче покупать и продавать, чем реальную недвижимость, но, как отмечалось выше, неторгуемые REIT и частные REIT могут быть другая история.Эти REIT должны храниться годами, чтобы реализовать потенциальные выгоды.

  • Большой долг: Еще одним следствием их правового статуса является то, что REIT имеют большую задолженность. Обычно они входят в число компаний с наибольшим долгом на рынке. Тем не менее, инвесторы смирились с этой ситуацией, потому что REIT обычно имеют долгосрочные контракты, которые генерируют регулярный денежный поток - например, договоры аренды, которые следят за тем, чтобы деньги поступали, - чтобы комфортно поддерживать свои выплаты по долгу и гарантировать, что дивиденды по-прежнему будут быть выплаченным.

  • Низкий рост и прирост капитала: поскольку REIT выплачивают значительную часть своей прибыли в виде дивидендов, для роста им необходимо привлекать денежные средства путем выпуска новых акций и облигаций. Но инвесторы не всегда готовы их покупать, например, во время финансового кризиса или рецессии. Таким образом, REIT могут не иметь возможности покупать недвижимость именно тогда, когда они хотят - но когда инвесторы снова захотят покупать акции и облигации в REIT, REIT может снова вырасти.

  • Налоговое бремя: хотя REIT не платят налогов, их инвесторы по-прежнему должны платить за любые получаемые дивиденды, если только они не собраны на счет с льготным налогообложением.(Это одна из причин, по которой REIT могут отлично подходить для IRA.)

  • Неторгуемые REIT могут быть дорогими: стоимость первоначальных инвестиций в неторгуемый REIT может составлять 25000 долларов или более и может быть ограничена аккредитованными инвесторами. Неторгуемые REIT также могут иметь более высокие комиссии, чем публично торгуемые REIT.

Инвестирование в REIT: начало работы

Начать работу так же просто, как открыть брокерский счет, что обычно занимает всего несколько минут. Тогда вы сможете покупать и продавать REIT, как и любые другие акции.Поскольку REIT выплачивают такие большие дивиденды, было бы разумно держать их в учетной записи с льготным налогообложением, такой как IRA, чтобы вы отложили распределение.

Если вы не хотите торговать отдельными акциями REIT, имеет смысл просто купить ETF или паевой инвестиционный фонд, который проверяет и инвестирует в ряд REIT за вас. Вы получаете немедленную диверсификацию и меньший риск. Многие брокерские компании предлагают эти средства, и инвестирование в них требует меньше усилий, чем исследование индивидуальных REIT для инвестиций.

В написании статьи участвовал бывший автор NerdWallet Джим Ройал.

Раскрытие информации: На момент публикации автор не занимал никаких позиций по указанным выше ценным бумагам.

Облигации и акции: руководство для новичков

В чем разница между акциями и облигациями?

Акции дают вам частичное владение корпорацией, а облигации - это ссуда от вас компании или правительству. Самая большая разница между ними заключается в том, как они генерируют прибыль: акции должны расти в цене и позже продаваться на фондовом рынке, в то время как по большинству облигаций со временем выплачивается фиксированный процент.

Вот более подробный взгляд на то, как работают эти инвестиции:

Акции

Акции представляют собой частичное владение или капитал в компании. Когда вы покупаете акции, вы фактически покупаете крошечный кусочек компании - одну или несколько «акций». И чем больше акций вы покупаете, тем большей частью компании вы владеете. Допустим, у компании цена акции 50 долларов за акцию, и вы инвестируете 2500 долларов (это 50 акций по 50 долларов каждая).

А теперь представьте, что на протяжении нескольких лет компания стабильно работает хорошо.Поскольку вы частичный владелец, успех компании - это также ваш успех, и стоимость ваших акций будет расти так же, как и стоимость компании. Если цена его акций вырастет до 75 долларов (рост на 50%), стоимость ваших инвестиций вырастет на 50% до 3750 долларов. Затем вы можете продать эти акции другому инвестору с прибылью в 1250 долларов.

Конечно, верно и обратное. Если эта компания будет работать плохо, стоимость ваших акций может упасть ниже той, за которую вы их купили. В этом случае, если вы их продадите, вы потеряете деньги.

Акции также известны как корпоративные акции, обыкновенные акции, корпоративные акции, долевые акции и долевые ценные бумаги. Компании могут выпускать акции для общественности по нескольким причинам, но наиболее распространенной является получение денежных средств, которые можно использовать для стимулирования будущего роста.

Облигации

Облигации - это ваш заем компании или правительству. Здесь нет ни капитала, ни акций для покупки. Проще говоря, когда вы покупаете облигацию, компания или правительство имеет перед вами задолженность, и они будут выплачивать вам проценты по ссуде в течение определенного периода, после чего они выплатят полную сумму, на которую вы купили облигацию.Но облигации не являются полностью безрисковыми. Если компания обанкротится в течение периода выпуска облигаций, вы перестанете получать процентные платежи и не сможете полностью вернуть свою основную сумму.

Допустим, вы покупаете облигацию за 2500 долларов, и по ней выплачивается 2% годовых в течение 10 лет. Это означает, что каждый год вы будете получать 50 долларов в виде процентов, которые обычно распределяются равномерно в течение года. По прошествии 10 лет вы заработали бы 500 долларов в виде процентов, и вы также вернете свои первоначальные инвестиции в размере 2500 долларов.Хранение облигации в течение всего срока называется «удержанием до погашения».

С облигациями вы обычно точно знаете, на что подписываетесь, а регулярные процентные выплаты можно использовать как источник предсказуемого фиксированного дохода на длительный период.

Дюрация облигаций зависит от типа, который вы покупаете, но обычно составляет от нескольких дней до 30 лет. Аналогичным образом, процентная ставка, известная как доходность, будет варьироваться в зависимости от типа и дюрации облигации.

Сравнение акций и облигаций

Хотя оба инструмента стремятся приумножить ваши деньги, способы, которыми они это делают, и доход, который они предлагают, сильно различаются.

Капитал против долга

Когда вы слышите о рынках акций и долговых обязательств, это обычно имеет в виду акции и облигации соответственно.

Акции - самый популярный ликвидный финансовый актив (инвестиция, которую можно легко конвертировать в наличные) в США. В 2018 году в стране было выпущено собственных средств на сумму 221,2 миллиарда долларов. Корпорации часто выпускают акции для привлечения денежных средств для расширения операций, а взамен инвесторам предоставляется возможность извлечь выгоду из будущего роста и успеха компании.

Покупка облигаций означает выпуск долга, который должен погашаться с процентами. У вас не будет доли владения в компании, но вы заключите соглашение, согласно которому компания или правительство должны выплачивать фиксированные проценты с течением времени, а также основную сумму в конце этого периода.

Прирост капитала по сравнению с фиксированным доходом

Акции и облигации также приносят денежные средства по-разному.

Чтобы зарабатывать деньги на акциях, вам нужно будет продать акции компании по более высокой цене, чем вы заплатили за них, чтобы получить прибыль или прирост капитала.Прирост капитала можно использовать в качестве дохода или реинвестировать, но они будут облагаться налогом как долгосрочный или краткосрочный прирост капитала соответственно.

Облигации приносят денежные средства за счет регулярных выплат процентов. Частота распределения может варьироваться, но обычно она следующая:

  • Казначейские облигации и векселя: каждые шесть месяцев до погашения.

  • Казначейские векселя: только по истечении срока погашения.

  • Корпоративные облигации: полугодовые, ежеквартальные, ежемесячные или при наступлении срока погашения.

Облигации также можно продавать на рынке с целью увеличения капитала, хотя для многих консервативных инвесторов предсказуемая фиксированная прибыль является наиболее привлекательной в этих инструментах. Точно так же некоторые типы акций предлагают фиксированный доход, который больше похож на долговые обязательства, чем на акции, но опять же, обычно это не источник их стоимости.

Обратная производительность

Еще одно важное различие между акциями и облигациями состоит в том, что они имеют тенденцию иметь обратную зависимость с точки зрения цены - когда цены на акции растут, цены на облигации падают, и наоборот.

Исторически сложилось так, что когда цены на акции растут и все больше людей покупают, чтобы извлечь выгоду из этого роста, цены на облигации обычно падают из-за более низкого спроса. И наоборот, когда цены на акции падают и инвесторы хотят обратиться к традиционно менее рискованным и менее доходным инвестициям, таким как облигации, их спрос и, в свою очередь, их цены возрастают.

В таблице ниже сравнивается общая годовая доходность S&P 500 (акции) и годовая доходность Bloomberg Barclays U.S. Aggregate Index (облигации) с 2000 года.И хотя есть выбросы, особенно в последнее время, обратная зависимость, похоже, верна: у облигаций обычно бывают лучшие годы, когда акции находятся в худшем состоянии, и наоборот.

Real Estate Select Sector SPDR Fund

SPDR Fund
9000 2 iShares U.S. Real Estate ETF

Invesco Active US Real Estate ETF

iShares Cohen & Steers REIT ETF

Агрегированный индекс Bloomberg Barclays в США (%)

Доходность облигаций также тесно связана с процентными ставками.Например, если вы покупаете облигацию с доходностью 2%, она может стать более ценной, если процентные ставки упадут, потому что недавно выпущенные облигации будут иметь более низкую доходность, чем ваша. С другой стороны, более высокие процентные ставки могут означать, что недавно выпущенные облигации имеют более высокую доходность, чем ваша, что снижает спрос на вашу облигацию и, в свою очередь, ее стоимость.

Чтобы стимулировать расходы, Федеральная резервная система обычно снижает процентные ставки во время экономических спадов - периодов, которые обычно хуже для многих акций. Но более низкие процентные ставки повысят стоимость существующих облигаций, усиливая обратную динамику цен.

Риски и выгоды каждого из них

Фондовые риски

Самый большой риск вложений в акции - это снижение стоимости акций после их покупки. Есть несколько причин колебания цен на акции (вы можете узнать больше о них в нашем руководстве для начинающих), но короче говоря, если результаты деятельности компании не соответствуют ожиданиям инвесторов, цена ее акций может упасть. Учитывая множество причин, по которым бизнес компании может упасть, акции обычно более рискованны, чем облигации.

Однако более высокий риск может принести более высокую прибыль. По состоянию на 11 июня 2020 года S&P 500 имеет 10-летнюю среднегодовую доходность 10,65%, а рынок облигаций США, измеряемый Bloomberg Barclays U.S. Aggregate Bond Index, дает 10-летнюю общую доходность 3,92%.

Риски облигаций

Казначейские облигации США обычно более стабильны, чем акции в краткосрочной перспективе, но этот более низкий риск обычно приводит к более низкой доходности, как отмечалось выше. Казначейские ценные бумаги, такие как государственные облигации и векселя, практически безрисковые, поскольку эти инструменты поддерживаются США.Правительство С.

Корпоративные облигации, с другой стороны, имеют сильно различающиеся уровни риска и доходности. Если компания имеет более высокую вероятность банкротства и, следовательно, не может продолжать выплачивать проценты, ее облигации будут считаться гораздо более рискованными, чем облигации компании с очень низкой вероятностью банкротства. Способность компании выплатить долг отражается в ее кредитном рейтинге, который присваивается рейтинговыми агентствами, такими как Moody’s и Standard & Poor’s.

Корпоративные облигации можно разделить на две категории: облигации инвестиционного уровня и высокодоходные облигации.

  • Инвестиционная оценка. Более высокий кредитный рейтинг, меньший риск, меньшая доходность.

  • Высокодоходные (также называемые мусорными облигациями). Более низкий кредитный рейтинг, более высокий риск, более высокая доходность.

Эти различные уровни рисков и доходности помогают инвесторам выбирать, в какую часть каждого из них вкладывать средства - это также известно как создание инвестиционного портфеля. По словам Бретта Коппеля, сертифицированного специалиста по финансовому планированию из Буффало, штат Нью-Йорк, акции и облигации играют разные роли, которые могут дать наилучшие результаты, когда они используются в качестве дополнения друг к другу.

«Как правило, я считаю, что инвесторы, стремящиеся к более высокой доходности, должны делать это, вкладывая больше средств в акции, а не покупая более рискованные инвестиции с фиксированным доходом», - говорит Коппель. «Основная роль фиксированного дохода в портфеле - диверсификация от акций и сохранение капитала, а не достижение максимально возможной доходности».

Распределение портфеля акций / облигаций

Есть много поговорок, которые помогут вам определить, как распределить акции и облигации в вашем портфеле.Один говорит, что процент акций в вашем портфеле должен быть равен 100 минус ваш возраст. Итак, если вам 30 лет, ваш портфель должен содержать 70% акций, 30% облигаций (или других безопасных инвестиций). Если вам 60 лет, это должно быть 40% акций и 60% облигаций.

Основная идея здесь имеет смысл: приближаясь к пенсионному возрасту, вы можете защитить свое гнездышко от резких колебаний рынка, направляя больше своих средств в облигации и меньше - в акции.

Однако противники этой теории могут возразить, что это слишком консервативный подход, учитывая нашу долгую жизнь сегодня и преобладание дешевых индексных фондов, которые предлагают дешевую и легкую форму диверсификации и, как правило, меньше риска, чем отдельные акции.Некоторые утверждают, что 110 или даже 120 минус ваш возраст - лучший подход в современном мире.

Для большинства инвесторов распределение акций / облигаций сводится к толерантности к риску. Насколько высока волатильность в краткосрочной перспективе в обмен на более сильную долгосрочную прибыль? В одном исследовании Vanguard были собраны данные с 1926 по 2019 год, чтобы увидеть, как различные распределения могли бы работать за этот период, как показано ниже. Используя эти данные, подумайте, как они вписываются в ваш собственный график и устойчивость к риску, чтобы определить, какое распределение может быть для вас хорошим.

Имейте в виду, что при среднегодовых показателях редко какой-либо конкретный год действительно напоминает среднее значение. Например, индекс S&P 500 по итогам 2008 года снизился на 37%, но к концу 2009 года вырос на 26,46%, частично компенсируя убытки 2008 года. Напротив, совокупный индекс облигаций США Bloomberg Barclays по итогам 2008 года вырос на 5,24%, а в 2009 году - на 5,93%.

Учтите это, глядя на столбец справа: портфель, состоящий из 100% акций, почти в два раза чаще заканчивает год с убытком, чем портфель из 100% облигаций.Готовы ли вы выдержать эти спады в обмен на более высокую вероятную прибыль в долгосрочной перспективе, учитывая ваши сроки?

Перевернутое положение: когда роли долга и капитала меняются местами

Существуют определенные типы акций, которые предлагают фиксированный доход по облигациям, а есть облигации, которые напоминают акции с более высоким риском и более высокой доходностью.

Дивиденды и привилегированные акции

Дивидендные акции часто выпускаются крупными стабильными компаниями, которые регулярно приносят высокие прибыли.Вместо того, чтобы вкладывать эту прибыль в рост, они часто распределяют ее между акционерами - это распределение является дивидендом. Поскольку эти компании, как правило, не нацелены на агрессивный рост, их акции могут расти не так быстро и не так быстро, как более мелкие компании, но последовательные выплаты дивидендов могут быть полезны для инвесторов, стремящихся диверсифицировать свои активы с фиксированным доходом.

Привилегированные акции еще больше напоминают облигации и считаются инвестициями с фиксированным доходом, которые обычно более рискованны, чем облигации, но менее рискованны, чем обыкновенные акции.По привилегированным акциям выплачиваются дивиденды, которые часто выше, чем дивиденды по обыкновенным акциям и процентные выплаты по облигациям.

Продажа облигаций

Облигации также могут быть проданы на рынке для прироста капитала, если их стоимость вырастет выше той, которую вы за них заплатили. Это могло произойти из-за изменений процентных ставок, повышения рейтинга кредитных агентств или комбинации этих факторов.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

2019 © Все права защищены. Карта сайта